Trading Strategi Opsjoner

Topp 4 opsjonsstrategier for nybegynnere Valg er gode verktøy for både posisjonshandel og risikostyring, men å finne riktig strategi er nøkkelen til å bruke disse verktøyene til din fordel. Nybegynnere har flere alternativer når du velger en strategi, men først bør du forstå hvilke alternativer som er og hvordan de fungerer. Et opsjon gir rettighetshaveren rett, men ikke forpliktelsen, å kjøpe eller selge den underliggende eiendelen til en angitt pris før eller ved utløpsdato. Det finnes to typer opsjoner: et anrop, som gir innehaveren rett til å kjøpe opsjonen, og et sett som gir innehaveren rett til å selge opsjonen. Et anrop er in-the-money når strykprisen (prisen som en kontrakt kan utøves på) er lavere enn den underliggende prisen, når pengene er tilsvarer prisen på den underliggende og out-of - pengene når strekkprisen er større enn den underliggende. Det motsatte gjelder for putter. Når du kjøper et alternativ, er ditt nivå av tap begrenset til optionsrsquos-prisen eller premium. Når du selger et nakent alternativ, er risikoen for tap teoretisk ubegrenset. Alternativer kan brukes til å hedge en eksisterende posisjon, starte et retningsbestemt spill eller, når det gjelder bestemte spredestrategier, forsøk å forutsi retningen for volatilitet. Alternativer kan hjelpe deg med å avgjøre den eksakte risikoen du tar i en stilling. Risikoen avhenger av streikvalg, volatilitet og tidsverdi. Uansett hvilken strategi de bruker, må nye opsjonshandlere fokusere på strategisk bruk av løftestang, sier Kevin Cook, opsjonsinstruktør på ONN TV. ldquoBeing systematisk og sannsynlig-minded lønner seg sterkt i det lange løp, sier han, og anbefaler at i stedet for å kjøpe ut-av-pengene penger bare fordi de er billige, bør nye handelsfolk se nærmere på pengene sprer seg som har større sannsynlighet for suksess. Han gir dette eksempelet: Hvis du er bullish på gull og ønsker å bruke GLD valutahandlet fond, som for tiden handler på 111,00, i stedet for å bruke 45 cent på 125 juni-samtalen på jakt etter et hjemløp, har du større sjanse av å tjene penger ved å kjøpe juni 110111 call spread for 55cent. Å plukke riktig alternativer strategi å bruke, avhenger av markedsuttalelsen og hva målet ditt er. Dekket anrop I et dekket samtal (også kalt en buy-write), har du en lang posisjon i en underliggende eiendel og selger et anrop mot den underliggende eiendelen. Markedsutviklingen din vil være nøytral til bullish på den underliggende eiendelen. På risiko mot premie er maksimumsresultatet begrenset, og ditt maksimale tap er betydelig. Hvis volatiliteten øker, har den en negativ effekt, og hvis den avtar, har den en positiv effekt. Når det underliggende beveger seg mot deg, forkortes de korte samtalene noe av tapet ditt. Traders vil ofte bruke denne strategien i et forsøk på å matche generelle markedsavkastninger med redusert volatilitet. Om forfatterstrategier for handelsalternativer Alternativer handelsstrategi er et av de mest komplekse emnene i opsjonshandel, men det er et emne som enhver opsjonshandler må være kjent med. Det er et stort utvalg av forskjellige strategier som kan brukes når handelsalternativer, og alle har varierende egenskaper. Hver enkelt er i hovedsak en unik type opsjonsutbredelse, som innebærer kombinering av flere posisjoner basert på samme underliggende sikkerhet i en samlet posisjon. Det er flere grunner til at disse sprøytene blir brukt, og de er svært kraftige verktøy hvis du vet hvordan du bruker dem riktig. I siste instans er det evnen til å skape disse spreads som gjør opsjonshandelen så allsidig og potensielt lønnsom form for investering. Selv om noen av strategiene for handelsalternativer er ganske enkle og enkle å forstå, er mange av dem kompliserte og involverer flere forskjellige komponenter. Selv om det ikke er nødvendig å ha et arbeidskunnskap om hver strategi som kan brukes, er du langt mer sannsynlig å være vellykket og tjene penger konsekvent hvis du har en god ide om hvilke som skal brukes og når. I denne delen gir vi detaljert informasjon om over femti av de mest brukte opsjonshandelsstrategiene, og vi tilbyr også råd om hvordan du velger en passende ved å ta hensyn til relevante faktorer. Velge en Options Trading Strategy Bullish Strategier Bearish Strategier Strategier for Neutrale Markedsstrategier for Volatile Market Andre opsjoner Trading Strategies Vi bør påpeke at denne delen er utarbeidet for å hjelpe deg å lære alt om de ulike alternativene trading strategier som kan brukes og hvordan du velger den rette avhengig av en rekke faktorer. For å få mest mulig ut av denne delen, bør du allerede ha en solid forståelse om temaet trading, hvordan markedet fungerer, og hva som er involvert. Vennligst bruk litt tid på å gå gjennom noen av de tidligere delene av dette nettstedet hvis du føler at du ikke har den nødvendige kunnskapen. Husk at hvis du støter på ord eller uttrykk som du ikke er kjent med, kan du se vår omfattende ordliste over opsjonsvilkår for en forklaring. Velge en alternativ Trading Strategy Å velge riktig strategi til rett tid er ikke alltid en enkel ting å gjøre, på grunn av mengden forskjellige du må velge mellom. Men hvilke som du velger og når vil i siste instans avgjøre hvor vellykket du er, så det er noe du virkelig trenger for å lære å gjøre. Det er mulig å tjene penger gjennom ganske enkelt å kjøpe opsjoner med sikte på å selge dem senere til fortjeneste, og noen investorer gir faktisk profitt på denne måten. De virkelige pengene er imidlertid vanligvis laget av de som vet hvordan man bruker forskjellige strategier, og bruker de riktige alternativene i en bestemt situasjon. Vellykket opsjonshandel er ikke nødvendigvis bare et tilfelle av prognoser på hvilken måte du tror prisen på en underliggende sikkerhetsflyt, og deretter handler de relevante alternativene tilsvarende. Ditt mål bør egentlig være å maksimere fortjenesten din basert på hvor mye kapital du må investere og hvor mye risiko du ønsker å ta. For å oppnå dette, trenger du ikke bare å ha en anstendig forståelse av de ulike strategiene du kan bruke, men du bør også vite de forskjellige faktorene du må vurdere når du bestemmer hvilke som skal brukes og når. Vi tilbyr detaljert råd om dette emnet på neste side Valg av riktig alternativ Trading Strategy. Vi har også utformet et svært effektivt verktøy som du kan bruke til å velge riktig strategi basert på bestemte kriterier. Du finner dette verktøyet her. I tillegg har vi en enkel alfabetisk liste over alle strategiene vi dekker på vår A-Z-liste. Bullish Strategies Dette er opsjonsspread som brukes til å generere fortjeneste når prisen på en underliggende sikkerhet stiger. På grunn av dette ville du bruke dem hvis du forutse en oppadgående bevegelse i prisen på et finansielt instrument. Vennligst besøk denne siden for mer informasjon, inkludert en detaljert liste over strategier som faller inn i denne kategorien. Bearish Strategies Dette er i hovedsak motsatt av bullish strategier. De er vant til å dra nytte av et nedadgående flyt i prisen på en underliggende sikkerhet, så du blir generelt anbefalt å bruke dem dersom du forventet å se prisen på et finansielt instrument faller. For mer informasjon om denne kategorien, og en liste over relevante strategier, vennligst klikk her. Strategier for et nøytralt marked En av de største fordelene med trading alternativer er at det er mulig å tjene penger når en underliggende sikkerhet ikke beveger seg i det hele tatt i pris. Når markedet er relativt nøytralt, noe som betyr at det ikke er mye prisbevegelse som skjer, kan aksjehandlere og andre investorer finne det svært vanskelig å finne muligheter for å generere overskudd. Imidlertid er det visse strategier som opsjonshandlere kan bruke under slike omstendigheter. For en liste over disse vennligst besøk denne siden. Strategier for flyktig marked Et volatilt marked er når det skjer mye prisbevegelse, men det er ingen åpenbar måte å forutsi hvilken vei prisene skal flytte. Når aksjemarkedet er volatilt, for eksempel, har aksjekursene en tendens til å svinge ganske dramatisk, men det er ingen klar retning for markedet som helhet. Individuelle aksjer kan ofte gå både opp og ned på kort tid. Disse omstendighetene kan gjøre det vanskelig for aksjehandlere å tjene penger og handler har en tendens til å innebære ganske mye risiko. Det er imidlertid opsjonshandelstrategier som kan brukes til å generere fortjeneste når markedet, eller et bestemt finansielt instrument, er spesielt volatilt. Vennligst besøk denne siden for mer informasjon om bruk av alternativer for å dra nytte av volatilitet. Andre alternativer Trading Strategies Det finnes en rekke andre strategier som ikke spesielt faller inn i noen av de ovennevnte kategoriene, men de kan være nyttige under visse omstendigheter eller brukes av bestemte grunner. Vi har også samlet en liste over disse strategiene, som finner du her. Valg Basics Tutorial I dag inkluderer mange investorer porteføljer investeringer som fond. aksjer og obligasjoner. Men de ulike verdipapirene du har til disposisjon, slutter ikke der. En annen type sikkerhet, kalt et alternativ, presenterer en verden av mulighet til sofistikerte investorer. Kraften til alternativer ligger i deres allsidighet. De gjør det mulig å tilpasse eller justere posisjonen din i henhold til enhver situasjon som oppstår. Alternativer kan være så spekulative eller så konservative som du vil. Dette betyr at du kan gjøre alt fra å beskytte en posisjon fra en nedgang til direkte satsing på bevegelse av et marked eller en indeks. 13 Denne allsidigheten kommer imidlertid ikke uten sine kostnader. Alternativer er komplekse verdipapirer og kan være svært risikabelt. Dette er grunnen til at når du handler, ser du en ansvarsfraskrivelse som følger: 13 Alternativer innebærer risiko og er ikke egnet for alle. Optiehandel kan være spekulativ i naturen og bære betydelig risiko for tap. Invester bare med risikokapital. 13 Til tross for hva noen forteller deg, handler alternativhandel med risiko, spesielt hvis du ikke vet hva du gjør. På grunn av dette, foreslår mange mennesker at du fjerner alternativer og glemmer deres eksistens. 13 Å være uvitende om enhver form for investering plasserer deg i svak stilling. Kanskje den spekulative naturen av alternativene passer ikke til stilen din. Ikke noe problem - ikke spekulere i alternativer. Men før du bestemmer deg for ikke å investere i alternativer, bør du forstå dem. Ikke å lære hvordan funksjonsfunksjonen er like farlig som å hoppe rett inn: uten å vite om alternativer, ville du ikke bare miste et annet element i investeringsverktøyet ditt, men også miste innsikt i arbeidet til noen av verdens største selskaper. Hvorvidt det er å sikre risikoen for valutatransaksjoner eller å gi medarbeidere eierskap i form av opsjoner, bruker de fleste multinasjonale i dag i dag muligheter i en eller annen form. 13 Denne opplæringen vil introdusere deg til grunnleggende valgmuligheter. Husk at de fleste opsjonshandlere har mange års erfaring, så ikke forvent å være ekspert umiddelbart etter å ha lest denne opplæringen. Hvis du ikke er kjent med hvordan aksjemarkedet fungerer, kan du sjekke ut handlingene om Stock Basics. Alternativer Strategier å vite For ofte hopper handelsmenn inn i alternativspillet med liten eller ingen forståelse av hvor mange opsjonsstrategier som er tilgjengelige for å begrense risikoen og maksimere komme tilbake. Med litt innsats kan handelsmenn imidlertid lære å dra nytte av fleksibiliteten og full mulighet til alternativer som et handelsbil. Med dette i tankene, har vi satt sammen dette lysbildefremvisningen, som vi håper vil forkorte lærekurven og peke deg i riktig retning. Altfor ofte går handelsmenn inn i alternativspillet med liten eller ingen forståelse av hvor mange opsjonsstrategier som er tilgjengelige for å begrense risikoen og maksimere avkastningen. Med litt innsats kan handelsmenn imidlertid lære å dra nytte av fleksibiliteten og full mulighet til alternativer som et handelsbil. Med dette i tankene, har vi satt sammen dette lysbildefremvisningen, som vi håper vil forkorte lærekurven og peke deg i riktig retning. 1. Dekket samtale Bortsett fra å kjøpe et nøkkelalternativ, kan du også delta i en grunnleggende dekket samtale - eller buy-write-strategi. I denne strategien vil du kjøpe eiendelene direkte, og samtidig skrive (eller selge) et anropsalternativ på de samme eiendelene. Volumet av eiendeler som eies, skal svare til antall eiendeler som ligger til grunn for anropsalternativet. Investorer vil ofte bruke denne posisjonen når de har en kortsiktig stilling og en nøytral oppfatning av eiendelene, og ser etter å generere ekstra fortjeneste (via kvittering for innkallingsprinsippet), eller beskytte mot en potensiell nedgang i underliggende eiendelverdi. (For mer innsikt leses dekket Call Strategies for et fallende marked.) 2. Gift Sett i en gift strategi, investerer en investor som kjøper (eller eier) en bestemt eiendel (for eksempel aksjer) samtidig et putsett for en ekvivalent antall aksjer. Investorer vil bruke denne strategien når de er bullish på eiendomsprisen og ønsker å beskytte seg mot potensielle kortsiktige tap. Denne strategien fungerer i hovedsak som en forsikringspolicy, og etablerer et gulv bør eiendelprisen stupe dramatisk. (For mer om hvordan du bruker denne strategien, se Gift Puts: et beskyttelsesforhold.) 3. Bull Call Spread I en bull-call-spredestrategi vil en investor samtidig kjøpe anropsalternativer til en bestemt strykpris og selge det samme antallet anrop på en høyere pris. Begge opsjoner vil ha samme utløpsmåned og underliggende eiendel. Denne typen vertikal spredningsstrategi brukes ofte når en investor er bullish og forventer en moderat økning i prisen på den underliggende eiendelen. (For å lære mer, les Vertikal Bull og Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread Bjørnen legger spredningsstrategi er en annen form for vertikal spredning som oksekallspredningen. I denne strategien vil investor samtidig kjøpe salgsopsjoner til en bestemt aksjekurs og selge det samme antall setter til lavere pris. Begge opsjonene vil være for samme underliggende eiendel og ha samme utløpsdato. Denne metoden brukes når trader er bearish og forventer at den underliggende eiendomsprisen vil falle. Det gir både begrensede gevinster og begrensede tap. (For mer om denne strategien, les Bear Put Spreads: En brølende Alternativ til Short Selling.) 5. Beskyttende krage En beskyttende krage strategi utføres ved å kjøpe et utenom-pengene-alternativ og skrive en out-of-the - money call opsjon på samme tid, for samme underliggende eiendel (for eksempel aksjer). Denne strategien brukes ofte av investorer etter at en lang posisjon i en aksje har opplevd betydelige gevinster. På denne måten kan investorer låse inn fortjeneste uten å selge sine aksjer. (For mer om disse typer strategier, se Ikke glem beskyttelsessnoren din og hvordan en beskyttende krage fungerer.) 6. Lang rekkevidde En lang strategisk opsjonsstrategi er når en investor kjøper både et anrops - og salgsopsjon med samme utsalgspris, underliggende aktiv og utløpsdato samtidig. En investor vil ofte bruke denne strategien når han eller hun tror at prisen på den underliggende eiendelen vil bevege seg betydelig, men er usikker på hvilken retning flyttingen vil ta. Denne strategien tillater investoren å opprettholde ubegrensede gevinster, mens tapet er begrenset til kostnaden for begge opsjonskontrakter. (For mer, les Straddle Strategy A Simple Approach for å markedsføre nøytral.) 7. Long Strangle I en langkvrem alternativstrategi kjøper investoren et anrops - og opsjonsalternativ med samme løpetid og underliggende eiendel, men med forskjellige strike-priser. Salgsprisen vil vanligvis være under strekkprisen for anropsalternativet, og begge alternativene vil være ute av pengene. En investor som bruker denne strategien mener at den underliggende eiendomsprisen vil oppleve en stor bevegelse, men er usikker på hvilken retning flyttingen vil ta. Tap er begrenset til kostnadene for begge alternativene strangles vil vanligvis være billigere enn straddles fordi alternativene er kjøpt ut av pengene. (For mer, se Få en sterk hold på fortjeneste med strangles.) 8. Butterfly Spread Alle strategiene frem til dette punktet har krevd en kombinasjon av to forskjellige stillinger eller kontrakter. I en strategi for en spredt opsjonsstrategi vil en investor kombinere både en spredestrategi og en bjørnespredningsstrategi, og bruke tre forskjellige streikpriser. For eksempel innebærer en type butterfly-spredning å kjøpe et anropsalternativ til laveste (høyeste) strykpris, mens du selger to anropsalternativer til en høyere (lavere) aksjekurs, og deretter ett siste anrop (sett) alternativ til en enda høyere (lavere) strykpris. (For mer om denne strategien, les Angi fortjenestefeller med Butterfly Spreads.) 9. Iron Condor En enda mer interessant strategi er I-RON condor. I denne strategien har investor samtidig en lang og kort posisjon i to forskjellige kjevestrategier. Jernkondoren er en ganske kompleks strategi som definitivt krever tid til å lære og praktisere å mestre. (Vi anbefaler at du leser mer om denne strategien i Take Flight With A Iron Condor. Skulle du flocke til Iron Condors og prøve strategien for deg selv (risikofri) ved hjelp av Investopedia Simulator.) 10. Iron Butterfly Den siste alternativstrategien vi vil demonstrere her er jernfargelen. I denne strategien vil en investor kombinere enten en lang eller kort overspenning med samtidig kjøp eller salg av et kjeft. Selv om det ligner en sommerfugl spredt. Denne strategien er forskjellig fordi den bruker både samtaler og sett, i motsetning til den ene eller den andre. Resultat og tap er begge begrenset innenfor et bestemt område, avhengig av streikprisene på de valgte alternativene. Investorer vil ofte bruke alternativene som ikke er penger, i et forsøk på å redusere kostnadene mens risikoen begrenses. (For å forstå denne strategien mer, les Hva er en Iron Butterfly Option Strategy) Relaterte artikler En økonomisk teori om total utgifter i økonomien og dens effekter på produksjon og inflasjon. Keynesian økonomi ble utviklet. En beholdning av en eiendel i en portefølje. En porteføljeinvestering er laget med forventning om å tjene en avkastning på den. Dette. Et forhold utviklet av Jack Treynor som måler avkastning opptjent over det som kunne vært opptjent på en risikofri. Tilbakekjøp av utestående aksjer (tilbakekjøp) av et selskap for å redusere antall aksjer på markedet. Selskaper. En skattemessig tilbakebetaling er refusjon på skatter betales til en person eller husstand når den faktiske skatteforpliktelsen er mindre enn beløpet. Den monetære verdien av alle ferdige varer og tjenester som produseres innen et land grenser i en bestemt tidsperiode.